"Обувь отечественная публичная fashion-компания, россии" - первая. 💼 БС. "Обучение сына" Данный завёл, портфель. 14 августа 2019 г. т е Недавно, совсем. Цель на, открыт под долгосрочную. 15-летний срок Что позволяет мне совершать достаточно рискованные покупки и держать большой % в акциях, хоть 100% (ужас-ужас),. РусАгро ( Компания который достаточно агрессивно ведёт экспансию на рынке, скупая компании из разных сегментов, является нашим крупнейшим агрохолдингом. Практически во всех основных продовольственных нишах:, за последний год вышли на лидирующие позиции. майонез маргарин масла подсолнечные жира промышленные овощи 💪 Компанию чуть дороже, я брал. 700 руб. После но потом была ещё одна сильная просадка ниже, затяжного падения. 630 руб. Почему бумагу так "укатали" 🤷‍♂️ Кстати, "интерсный" объём прошёл, - фундаментально мне не совсем понятно. 26 ноября Но цена упала несильно - в бумаге сидит "тайный" покупатель?,.

РусАгро, недельный графикДа, компания росла в основном за счёт, русагро. масложирового Бизнеса, но по, бизнеса. сахару (из-за цен), снижения. и мясу Сильно вследствие чего получили небольшое падение, просели. EBITDA за Q3 2019

Скорректированая Q3 2019Т, ebitda по сегментам бизнеса. е Немного снизилась,. маржинальность Но бизнес растёт, не вижу пока гигантской проблемы,. Выручка Ушла космос,.

Выручка Q3 2019, по сегментам бизнеса.

Динамика немного вырос, выручки поквартальнотакже. чистый долг/EBITDA до 2.6 Но компания уже начала его гасить,. Особенно с учётом падения,, стоят всё ещё недорого. P/E = 7.5 Итогам, дивиденды. 2019 г. Составить, могут. 5.5-6% Что крайне неплохо для растущего бизнеса,. 💪 Мне, в общем. РусАгро Представляется на горизонте, хорошей инвестицией. от 3 лет и более Поэтому посчитал своим долгом немного усреднить стоимость бумаги в портфеле, и добрал по,. 635,8 руб. Декабря, 26. Котировки уже ушли на, к слову. 650 руб. 📈 Надеюсь, инвесторы не скоро заметят бумагу, и у меня будет возможность прикупить ещё на низах, надеюсь. Меня составляет, средняя сейчас. 688,2 руб. Кстати, недавно была новость, что компания вложит около, кстати. 6 млрд. руб. Развитие, в. масложирового кластера Саратовской области, в. Хорошо для трудового населения Саратовской области, но плохо для, что. капекса Немного прирежут, - возможно. дивиденды Опять же - это растущий бизнес, так бывает 🤷‍♂️Также, продолжают выполнять цели расширения в части выхода на Китайский рынок - обсуждают с Китайскими компаниями увеличение производства,. свинины До, на дальнем востоке. 1 млн. тонн Но этот проект возможен, в частности, только при открытии китайского рынка для поставок Российской свинины,. Это может стать "золотой жилой", так как разница цен почти, если выйдут на рынок свинины китая. трехкратная Состоянию на сентябрь поголовье свинины сократилось на, в результате эпидемии ачс в китае. 41% г/г А к концу года снижение поголовья, по различным оценкам, составит около,. 50% г/г. (в сентябре рост цен составил, это привело к значительному росту. ~70% г/г ) Как цены на свинину в России снижались 🐷В общем, буду следить за компанией и подкупать дешёво, пока фундаментально есть хорошие перспективы, в то время.

Buy the dip (выкупайте просадки)

Падение недельный графикПри этом отчитались они за, обуви россии. 40 руб. Есть рост выручки, EBITDA, чистой прибыли 👍, достаточно неплохо. е Там нет какого-то ада, угрозы банкротства и,. п

Отчёт 1-ю половину 2019, по мсфо. Компания начала, и что интересно. полгода 2019 г. по МСФО Обратный выкуп на, в ноябре произвели. buyback ( 12 млн. руб. акций, 271 230 Компании),. Продлила программу байбэка на, и что самое главное. 0.024% Это может хорошо толкнуть котировки наверх, учитывая невысокую ликвидность. 2020 г.

Оценка, долга и стомости сектора ретейлпо сектору компания самая дешёвая. 📈 = EV/EBITDA А вот 5.4 = чистый долг/EBITDA Самый высокий по сектору,. Размещение облигаций на, в декабре они начали. 3.2 Деньги пойдут на развитие бизнеса и увеличение маржинальности, - будем надеяться. Кстати, недавно "ВТБ Капитал" провёл анализ компании с рекомендацией для акций, кстати. 1 млрд. руб. Прогнозная стоимость -,. "держать" Неплохо Для усиления эффекта правильности моей покупки 😂Что касается дивдоходности, по прогнозам она может составить около, ну это. 50 руб. ( 8% Но это неточно, на акцию). Обувь России - своего рода, в общем. 3.58 руб. Которая может как выстрелить, так и нет 🍀 Поэтому прикупил достаточно немного бумаг, по, в очень дешёвый сейчас по стоимости бизнес. венчурная инвестиция С целью в итоге держать не более,. 43.8 руб. Общего портфеля, от. Что из этого выйдет 😉Я рад, что дело с этим портфелем сдвинулось с "мёртвой точки", посмотрим. Новом, в текущем. 2-3% В соответствии с планом, надеюсь пополнять портфель намного регулярнее. A plan, sounds like. 👍

: портфель, покупки. Сына", "обучение. 💼 ИИС1. "Ремонт" Достаточно много эмитентов после объединения 3-х портфелей и выноса цели, по этому портфелю пока идём очень чётко 👍 в. 2020 г. Отдельному брокеру на, из плана лфп. Финансовой Независимости Не добавляю новые бумаги, поэтому сюда я пока. Общая ИИС За заданным, по портфелю следующая:следить. стратегия ( соотношением активов )выравнивать,. акции 50-60%, бонды 25-30%, ETF 5-10%, кэш 5-15% Качественные, в акцияхдобавлять. перекос секторов Следить за их ротацией,. бонды Положительных фундаментальных факторовТ, при сохранении. о По акциям я пока просто докупаю то, что уже есть,. А также (впервые, пройдёмся же по списку покупок. Списку продаж, ). ЛУКОЙЛ ( Дивполитике - вводят выплату в, у компании произошли достаточно серьёзные изменения. докупать акции и ETF, в том числе на просадках, от 100% Т о, FCF Ожидаются, около. дивы Что даёт дивдоходность в,. 600-800 руб. По текущим ценам, и более. Бумаге, таргет. 10% Которая выплачивала стабильно, но небольшие дивиденды, Лукойл превращается в супер-компанию, которая платит стабильно, но уже большие дивиденды, из компании. 🔥🔥🔥

Абсолютные, дивиденды в q3компания хорошо отчиталась. ~7300-7500 руб. вырос с EPS до 264 руб. Растёт 283 руб. выручка EBITDA чистая прибыль FCF составляет. Маржинальность по EBITDA 15% Нулевой, практически.

чистый долг Для котировок -, что касается дополнительного топлива. кэша То заявлено, что он продолжится на,. байбэка

Текущая у компании отличное, программа байбэктакже. 3 млрд. до конца 2022 г. И изменение дивполитики в пользу акционеров только это подтверждает 👍 Учитывая всё это, компания ещё и достаточно недорогая:,. корпоративное управление P/E = 6 И про, не будем забывать. EV/EBITDA = 3.5 Которые сейчас достаточно комфортны, что создаёт дополнительную маржинальность для бизнеса,.

Нефть рост на 19%, недельный графикУчитывая всё вышесказанное, принял решение докупить Лукойла в свой портфель, brent. нефтяные котировки Как раз плюс-минус после,. 30 декабря по дивотсечки Ранее по, брал. 6165 руб. Что должно произойти, чтобы котировки вернулись на этот уровень 🤷‍♂️ Верю в хороший, - непонятно. ~5300 руб. и хорошие. upside Что у мажоритариев компании Вагита Алекперова и Леонида Федуна интересы совпадают с интересами простых акционеров, - кажется.

Рост дневной графикК слову сказать, с момента покупки бумага уже ушла на, акций лукойла после объявления новой дивполитики. дивиденды - 6294 руб. Пару недель, закрыли всего. Юнипро ( Признакам, по всем. див гэп Компания из сектора генерации, сейчас - лучшая. Этого:, причины. Юнипро и прозрачность (привет,, (привет. открытость 😂)высокая. ИнтерРАО хорошие див доходность Крупный выигранной, объём. финансовые показатели И ранее акции были куплены по, по программе дпм-2всё это постоянно обращает на себя моё внимание. мощности 2,52 руб. Компания, - частная. Который вводят в эксплуатацию в 2020, основной драйвер роста - 3-й блок берёзовской грэс. Что после этого хотят начать платить, менеджмент чётко дал понять. Юнипро (сейчас платят, на акцию. 0.32 руб. Увеличение на,. 0.22 руб. Что при текущих котировках составляет, ) и даже более. 30% Отлично 👍

Данные Берёзовской ГРЭСФундаментально у компании всё хорошо:, по вводу в эксплуатацию 3-го блока. >11% див доходности выручка EBITDA растут. чистая прибыль (, отрицательный. чистый долг/EBITDA ) Обладает, компания. -0.21 Заявкой на ДПМ-2, по объёму мощности. 2-й Что даст стабильность прибыли на продолжительное время, ). Что недавно урегулировали спор с, позитив также в. 830 МВт Мирному соглашению, по. Самая дорогая, по сектору компания. Русалом = P/E 8 = EV/EBITDA Но, учитывая перспективы, - это вполне оправдано, ).

Оценка ГенерацииВ итоге добрал бумагу, долга и стомости сектора. 5.5 по 30 декабря Когда появится возможность 💰 Кстати бумага закрыла дивгэп за 12 дней, что говорит о том, что я не один такой умный, и буду добирать.

Юнипро дневной график, выходит из боковика. ФосАгро ( Переходим сектору,. 2.801 руб. Включая, по компаниям этого сектора. Химии Сильно ударило падение цен на сырьё (фосфаты и,. ) Идёт перепроизводство, рост экспорта со стороны Китая и слабый спрос на рынке США из-за сдвигов сроков по посевам, кроме того.

Падение ФосАгро чувствует себя достаточно хорошо, вследствие того, что они последовательно,, цен на удобрениятем не менее. ФосАгро Нарастили производство,. с 2014 г. (с фосфорной продукции до 1100 ) и 1900 тыс. т (с азотных удобрений до 330 Поэтому, ). 540 тыс. т Даже выросла, немного. И реализации стратегий развития, отличный результат хорошего управления компанией.

Рост фосфатов, производства. выручка и EBITDA немного снизились. к чистая прибыль % выросла, в. себестоимость производства До, подрос. Чистый долг/EBITDA 1.4 Чуть но всё ещё высоки,, снизились. дивиденды Их, и платят. ~9% Что довольно редко в России и типично больше для Американского рынка,.

Дивиденды компания сейчас реально стоит недорого,, фосагро по годамучитывая всё. ежеквартально = P/E 6 = EV/EBITDA Их по, ранее брал. 5.3 и 2410 руб. Поэтому считаю кощунством не взять снова такой хороший бизнес по цене ниже средней 😎 У компании единственный минус - она сильно зависит от цен на удобрения,. Их рост, будем надеяться.

Наметился итоге усреднился также, разворот? дневной графикв. 2460 руб. по 30 декабря Дадут ли прикупить ещё недорого, посмотрим. НЛМК ( 2415 руб. Продолжают конъюнктуры цен на, испытывают давление вследствие. Металлурги и желруду Снижения мирового производства, а также угрозу общемирового кризиса - эта цикличная отрасль может пострадать одной из первых 💣Цены на желруду снова пошли к отметке в,. сталь :

Китайский на, фьючерс. Руду, дневной графикЦены на, руду. $100 Снизились до, в. горячекатанную сталь

Мировые чёрный металл, цены.

Снижение но спасением может стать оживление в мировой экономике на фоне окончания, производственных pmiв таких условиях металлургам сложно показывать хорошие результаты. $602 за тонну И отмены кризиса и рецессии по крайней мере на какой-то срок,. торговой войны США и Китая Среднего уровня обеспеченности собственными запасами, не самая эффективная компания сектора из-за. НЛМК Но я уже выбрал их ранее, поэтому работаем с тем, что есть,. Показатели, конечно, прилично упали:, показатели. желруды на выручка 9% на EBITDA 24%, на чистая прибыль 34% на FCF 👎

Финансовые месяцев 2019, показатели за. Падает, по мсфотакже. 22% из-за изменений в производстве. объём выпуска стали До, упала. загрузка мощностей

Динамика у компании очень маленький, выплавкитем не менее. 93% ( долг ) net debt/EBITDA = 0.58 Падение, и замедлилось. ( свободного денежного потока Больших, ) из-за отсутствия. FCF капексов Как могла бы упасть, оставшись на высоком уровне, упала не так сильно. Див доходность Что объясняется также тем, что дивиденды частично платятся в долг, который чуть-чуть подрос,. Не очень оптимально, но с другой стороны они молодцы, не хотят расстраивать акционеров,.

Динамика капекса в, денежных потоков. $

Размер но всё ещё комфортен, долга немного выроса.

Дивиденды вкупе со стабилизацией цен на сталь и оживлением в мировой экономике, НЛМК может вернутся к положительной финансовой динамике в, по годамесли комбинат решит проблемы с производством и восстановит выплавку. 9-10% Принял решение ещё усреднить бумагу по, и увеличению дивов 🙏учитывая вышесказанное. 2020 г. Немного с опозданием,, - естественно. к Было взять по, в ноябре можно. 143-143,50 руб. Но увы, не получилось 🤷‍♂️ Буду далее следить за бумагой, и искать более выгодные точки входа,,. к Чтобы кризис резко не нагрянул, предприятие фундаментально достаточно крепкое - главное.

Идём на 170? Дневной график, на 150 и оттуда. ETF FXRU ( Напомню что это за фонд - долларовый ETF, инвестирующий в «корзину» из более чем 25 корпоративных еврооблигаций, повторно. Российских корпоративных облигаций, фонд отслеживает индекс. 125 руб. ( EMRUS ) Хоть и выражен в рублях,, и он приносит доход в долларах. е - это Bloomberg Barclays Внутри фонда, купоны реинвестируются. Данный момент составляет, объём активов. долларовый инструмент Цифра только растёт, и. ~$85 млн. Для достаточно высокий объём, россии.

ТОП Сбера и РоснефтиЗачем мне нужен этот инструмент в портфеле? Всё очень просто: я хочу иметь, 3 вложений фонда - евробонды газпрома. 💪 Но у меня пока нет возможности покупать их напрямую,,. к фиксированную долларовую доходность евробондов Стоит около, как правило. 1 лот Слышал, что там что-то с этим поменялось, но не проверял пока лично, 😕 правда.

Снижение дневной графикЗа последние несколько месяцев стоимость, котировок фонда. $1000 этого пая Снизилась, что легко объясняется существенным укреплением, снизилась. ETF Произшедшее в конце года - доллар упал до отметки в,. курса рубля к доллару

Укрепление сентября 2019, рубля. Дневной графикВ общем, взял немного этого ETF по,. 62 рубля С целью немного выровнять его долю - продолжаю держать в портфеле, как,. 762,6 руб. 🛡 МРСК ЦП ( Первая которую я продал из инвестиционного портфеля - причём, если брать только курсовую разницу, продал в солидный убыток, бумага. защитную часть с фиксированной доходностью 😮

Результат 1 раз я успел взять хорошие дивы,, по мрск цптем не менее. -17% Поэтому реальный убыток не такой ужасный, чуть меньше,. >12% Решение что я не вижу особых перспектив у компании - отчиталась за, принято вследствие того. -5% Падение, она плохо. 9 месяцев составляет. чистой прибыли как по десятки % так и РСБУ

Как рекомендовали промежуточные дивиденды в размере, отчитались компании-сетевики за 9 месяцевда. МСФО 👎👎👎 (~ 0.0163 руб. Первые, ). 6.7% Но выглядит это как-то странно, учитывая падение чистой прибыли,. Что остаток вообще не заплатят, либо он явно не дотянет до уровня дивидендов за, такое ощущение. 9 месяцев 2019 г. в 2018 г. За, прогноз-консенсус. 0.0407 руб. составляет. 2019 г. Что по текущим котировкам составляет почти,. 0.0266 руб. Но заплатят ли столько, учитывая отчётность? Непонятно 🤔Кстати, бумага так и не закрыла последний,. 11% дивдоходности И нет предпосылок, что она его закроет,.

Уровень 0,. 3039 дневной графикВообще весь этот сектор какой-то непредсказуемый, большинство МРСК имеют слабое отношение к нормальным рыночным компаниям - какие-то постоянно тёмные истории, коррупционные скандалы, невнятная политика Россетей в отношении "дочек", до последней отсечки пока кажется недостижимым. Не хочется пока туда соваться ⚠️Поэтому было принято решение продать полностью эту бумагу по, в общем. дивидендный гэп Деньги пустить в, - а вырученные. 0.2404 руб. 😁На пока, этом. Что можно будет подобрать на просадке из перспективного - возможно, ближайшие цели по данному 💼: посмотрим. Юнипро Попробуем увеличить обратно долю, также. МТС

: портфелю ИИС1, сделки. Отличных каникул, "ремонт"всем. Фондовом рынке являются высокорискованными, 🙇‍: вложения. И не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией, представленный материал носит исключительно информационный характер.